To Focus on CPO, This Vendor Rejected Apple's Order Increase Request

一家光學鏡頭供應商以 CPO 業務優先發展為由，拒絕了蘋果為 iPhone 18 Pro 增加可變光圈鏡頭訂單的請求。這一做法在蘋果供應鏈中實屬罕見。

據報道，蘋果向大立光電提出增加可變光圈鏡頭供貨量，遭後者明確拒絕。大立光電錶示，公司當前正將資源集中於 CPO 業務。該技術將光學收發器直接集成於 SoC 封裝內部，可縮短電氣走線，降低延遲與熱損耗。

蘋果憑藉龐大的市場體量，通常能主導供應商的生產安排，後者鮮少對其需求説 “不”。此次蘋果主動尋求增加訂單，本就釋放出對 iPhone 18 系列銷售前景樂觀的信號；而供應商的罕見拒絕，則折射出 CPO 賽道對其戰略吸引力的提升。

大立光電的戰略選擇，也與 CPO 賽道的市場熱度形成呼應。Wind CPO 指數自 4 月 1 日以來累計漲幅超過 26%。國內 CPO 龍頭中際旭創同期漲幅接近 30%，股價屢創新高，成為近期科技板塊中最受關注的方向之一。

押注 CPO，主動放棄蘋果訂單

大立光電拒絕蘋果請求的核心邏輯，在於其對 CPO 賽道的戰略押注。CPO 技術通過將光學收發器與芯片封裝深度整合，可顯著降低數據中心及高性能計算場景下的傳輸延遲與能耗，被視為下一代光互聯架構的關鍵方向。

值得注意的是，大立光電在 iPhone 18 Pro 可變光圈鏡頭供應鏈中本屬次要供應商，主供應商為舜宇光學。這意味着大立光電的拒絕對蘋果整體供貨節奏的實際衝擊有限，但其背後傳遞的信號：一家核心供應商主動將 CPO 業務置於蘋果訂單之上——仍具有重要的市場意義。

AI 基建浪潮下，CPO 商業化提速

在雲端 AI 基礎設施升級浪潮驅動下，共封裝光學（CPO）技術的商業化進程持續受到市場高度關注。據西部證券研發中心最新發布的光模塊行業深度報告，在英偉達、博通等頭部廠商推動下，CPO 商業化進程正明顯提速。

CPO 通過將光引擎與交換機 ASIC 芯片集成封裝於同一基板，從物理層根本上緩解傳統數據中心網絡架構的瓶頸。其核心優勢體現在三個維度：

一、功耗顯著降低。 CPO 較傳統 DSP 光模塊節能 50% 以上。英偉達 Q3450 CPO 每 800G 帶寬功耗僅為 4-5 瓦，節能幅度達 73%。

二、突破銅纜擴展限制。 CPO 支持跨機架擴展，英偉達 Spectrum 6800 理論上可連接 131,072 個 GPU。

三、信號完整性明顯改善。 電信號傳輸距離從 15-30 厘米縮短至數十毫米，平均無故障時間（MTBF）達 260 萬小時，遠超可插拔模塊的 50-100 萬小時。

隨着 AI 大模型訓練與推理對帶寬和能效要求的持續提升，數據中心對高速光互聯方案的需求不斷擴張，CPO 作為下一代解決方案的產業化進程正在加速。一家光學鏡頭供應商選擇在此時將資源向 CPO 傾斜，正是產業鏈企業對該賽道長期成長空間高度認可的縮影。